【隔夜海外行情動態(tài)】
1、美股三大指數(shù)集體收漲，納指漲0.90%，標普500（SPX）指數(shù)漲0.47%，道指（DJI）漲0.04%。微軟（MSFT）漲3.13%，英偉達（NVDA）漲2.50%，Meta（META）漲2.40%，特斯拉（TSLA）漲1.51%，蘋果（AAPL）跌1.17%，亞馬遜（AMZN）跌0.76%，谷歌A（GOOGL）接近持平。?
2、WTI原油下跌0.05%,報64.33美元/桶；布倫特原油上漲1.6%,報69.14美元/桶。?
3、截至發(fā)稿，現(xiàn)貨黃金下跌0.47%,報5035.15；截至發(fā)稿，現(xiàn)貨白銀上漲2.78%,報82.04美元/盎司。?
【昨日國內(nèi)行情回顧】
1、A股三大指數(shù)高開高收，截至收盤，上證指數(shù)（1A0001）漲1.41%，深成指（399001）漲2.17%，創(chuàng)業(yè)板指（399006）漲2.98%，北證50指數(shù)漲1.36%，滬深京三市成交額22702億元，較上日放量1067億元，三市超4600只個股上漲。?板塊題材上，文生視頻（886068）、光纖、染料（885633）、光伏、CPO、培育鉆石（885937）、算力租賃（886050）、半導體（881121）、商業(yè)航天（886078）、智能電網(wǎng)（885311）板塊漲幅居前；油氣開采及服務（881107）、燃氣板塊表現(xiàn)稍顯落后。?
2、港股收盤，恒生科技指數(shù)漲1.34%，恒生指數(shù)漲1.76%。恒指港股通ETF銀華漲1.64%，港股通科技ETF鵬華（159751）漲1.79%。板塊方面，保險、通信設備（881129）板塊漲幅靠前；能源（850101）設備與服務板塊跌幅靠前。?
3、ETF收盤漲跌不一，影視ETF領(lǐng)漲7.50%，創(chuàng)業(yè)板人工智能（885728）ETF華安漲6.98%，影視ETF漲6.89%，能源（850101）化工（850102）ETF建信領(lǐng)跌0.08%，基本面ETF建信（159916）跌0.07%，科創(chuàng)債ETF富國（159200）跌0.05%。?
4、截至2月6日，上交所融資余額報13358.58億元，較前一交易日減少76.19億元；深交所融資余額報13025.26億元，較前一交易日減少93.91億元；兩市合計26383.84億元，較前一交易日減少170.10億元。?
5、人民幣兌美元中間價報6.9523，較上日調(diào)高67點。注：人民幣中間價由中國外匯交易中心于每日銀行間外匯市場開盤前向所有銀行間外匯市場做市商詢價，并將全部市商報價作為人民幣對美元匯率中間價的計算樣本，去掉最高和最低報價后，將剩余做市商報價加權(quán)平均得到。人民幣匯率中間價是即期銀行間外匯交易市場和銀行掛牌匯價的最重要參考指標。?
【重大新聞匯總】
1、2月9日，滬深北交易所宣布優(yōu)化再融資一攬子措施。在支持優(yōu)質(zhì)上市公司創(chuàng)新發(fā)展方面，明確對經(jīng)營治理與信息披露規(guī)范、具有代表性與市場認可度的優(yōu)質(zhì)上市公司優(yōu)化再融資審核，進一步提高再融資效率。同時，為更好適應科創(chuàng)企業(yè)需求，滬深交易所已修訂“輕資產(chǎn)、高研發(fā)投入”規(guī)則，明確主板企業(yè)認定標準。對于存在破發(fā)情形的上市公司，可通過定增、發(fā)行可轉(zhuǎn)債等方式合理融資，募集資金需投向主營業(yè)務。此外，還明確提升再融資靈活性、便利度，加強全過程監(jiān)管。證監(jiān)會有關(guān)部門負責人表示，未來再融資政策將持續(xù)升級，提高包容性和適應性。此次優(yōu)化釋放出突出扶優(yōu)扶科、系統(tǒng)優(yōu)化流程、加強全過程監(jiān)管的信號，旨在支持上市公司做優(yōu)做強，促進資源優(yōu)化配置，引導市場資源向新質(zhì)生產(chǎn)力領(lǐng)域聚集。(綜合新華社)?
2、近日，商務部召開汽車企業(yè)座談會，研究汽車流通消費（883434）有關(guān)工作。商務部副部長盛秋平表示，汽車業(yè)是國民經(jīng)濟的戰(zhàn)略性、支柱性產(chǎn)業(yè)，是穩(wěn)增長、擴內(nèi)需、發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力的重要領(lǐng)域。他指出，我國超大規(guī)模市場基礎(chǔ)牢，汽車消費（883434）鏈條長潛力大。2026年，商務部將會同相關(guān)部門，優(yōu)化實施汽車以舊換新，開展汽車流通消費（883434）改革試點，完善行業(yè)管理制度，多措并舉推動汽車消費（883434）擴容提質(zhì)。(商務部)?
3、近日，中共中央宣傳部、教育部、財政部、文化和旅游部、中國文聯(lián)等5部門聯(lián)合印發(fā)《戲劇振興三年行動計劃(2026-2028年)》。要求堅持“二為”方向、“雙百”方針，堅持以人民為中心的工作導向，堅持守正創(chuàng)新。計劃旨在推動戲劇創(chuàng)新創(chuàng)造活力不斷增強，劇目質(zhì)量明顯提升，推出一批優(yōu)秀戲劇作品；戲劇人才隊伍不斷壯大，青年領(lǐng)軍人才接續(xù)涌現(xiàn)；形成較為完善的戲劇創(chuàng)作工作機制，改善行業(yè)生態(tài)。(新華社)?
4、近日，人力資源社會保障部會同中央社會工作部、中央網(wǎng)信辦、交通運輸部、市場監(jiān)管總局、國家郵政局、全國總工會，就維護新就業(yè)形態(tài)勞動者權(quán)益，對美團（K83690）、淘寶閃購、京東（HK9618）秒送等16家企業(yè)開展用工行政指導。會議要求有關(guān)企業(yè)全面落實用工主體責任，持續(xù)改進勞動管理，切實保障好新就業(yè)形態(tài)勞動者權(quán)益。(新華社)?
5、近日，交通運輸新業(yè)態(tài)協(xié)同監(jiān)管部際聯(lián)席會議辦公室組織對高德打車進行了約談。約談指出了高德打車對合作網(wǎng)約車（885753）平臺管理不到位、壓低運價、應急處置不當?shù)韧怀鰡栴}，并要求其立即落實約談要求，深刻反思，采取針對性措施，確保全面整改到位，切實維護司機群體合法權(quán)益。(交通運輸部)?
6、英偉達（NVDA）CEO黃仁勛表示，科技行業(yè)在AI基礎(chǔ)設施方面不斷增長的資本支出是合理、適當且可持續(xù)的。他提到，包括微軟（MSFT）、亞馬遜（AMZN）、Meta（META）、甲骨文（ORCL）公司和Alphabet在內(nèi)的科技巨頭，正計劃在2026年總計投入超過6000億美元的資本支出，并稱“人類歷史上規(guī)模最大的基礎(chǔ)設施建設”正在展開。另據(jù)報道，Alphabet?Inc.的美元債券發(fā)行已吸引超過1000億美元的認購，發(fā)行規(guī)模預計在150億美元左右，顯示出投資者對AI熱潮相關(guān)債券的濃厚興趣。(綜合財聯(lián)社、科創(chuàng)板日報)?
7、小紅書技術(shù)團隊正研發(fā)視頻剪輯類AI產(chǎn)品OpenStoryline，定位基于ai智能體（886099），可對話剪輯，目前尚在測試，后續(xù)或開源。西北工業(yè)大學科研團隊宣布，其研發(fā)的三維錐形碳基軟性大腦皮層電極陣列搭載“迪邇五號.中國科技城號”空間試驗器進入太空，完成國際首次無線植入式腦機接口（886047）設備在軌離體驗證，填補了該領(lǐng)域國際技術(shù)空白。(綜合科創(chuàng)板日報)?
8、特斯拉（TSLA）公司副總裁陶琳日前透露，特斯拉（TSLA）FSD(智能輔助駕駛)在中國內(nèi)地落地尚無具體日期，但各項工作(包括本地訓練中心的部署)都在穩(wěn)步推進。(澎湃新聞)?
9、2月9日，中國央行開展1130億元7天逆回購操作，操作利率為1.40%，與此前持平。同日有750億元7天期逆回購到期。美聯(lián)儲理事沃勒表示，隨著特朗普當選后推動加密貨幣市場上漲的樂觀情緒可能正在消退，近期的波動可能由監(jiān)管不確定性及大型金融公司調(diào)整風險頭寸所推動。(綜合新浪)?
10、美股方面，三大指數(shù)集體低開，納指跌0.34%，道指（DJI）跌0.25%，標普500（SPX）指數(shù)跌0.24%。減肥藥（886051）概念股普漲，諾和諾德（NVO）漲超5%。美國1月一年期通脹預期降至3.09%，前值3.42%。花旗（C）集團策略師表示，美聯(lián)儲主席提名人凱文.沃什很可能會采取漸進方式縮減央行6.6萬億美元資產(chǎn)組合，以避免貨幣市場再度趨緊。(綜合財聯(lián)社)?
11、亞太股市方面，日經(jīng)225（N225）指數(shù)漲1.54%，報55089.35點，創(chuàng)下歷史新高；韓國KOSPI指數(shù)漲4.13%，報5299.1點。深交所公告，港股通標的證券名單調(diào)整，調(diào)入豪威集團（HK0501）、兆易創(chuàng)新（HK3986），2月09日起生效。(綜合深交所公告)?
12、2月9日，早盤倫敦現(xiàn)貨黃金再次站上5000美元/盎司。上期所貴金屬（881169）及有色金屬（1B0819）倉單數(shù)據(jù)顯示，銅期貨倉單157128噸，環(huán)比減少3044噸；鋁期貨倉單164512噸，環(huán)比增加8979噸；白銀期貨倉單318546千克，環(huán)比減少31354千克。分析認為，海外地緣局勢不確定性較高，黃金交易需謹慎。(綜合光大期貨、上期所數(shù)據(jù))?
13、上交所公告，對佳源創(chuàng)盛控股集團有限公司及其法定代表人沈宏杰予以公開譴責，因其未在法定期限內(nèi)披露2025年中期報告，且截至目前仍未完成披露。軍隊采購網(wǎng)發(fā)布公告稱，震有科技（688418）在參加采購活動中存在投標提供虛假材料等違規(guī)行為，被作出一年內(nèi)禁止參加全軍物資工程服務采購活動的處理。公司表示正在統(tǒng)計相關(guān)影響并整改。(綜合上交所公告、每經(jīng))?
14、深圳市市長覃偉中在政府工作報告中表示，深圳戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)增加值從2020年的1.03萬億元提高到2025年的1.67萬億元，占地區(qū)生產(chǎn)總值比重提高到43%。其中，智能終端集群規(guī)模邁上萬億元臺階，網(wǎng)絡與通信、軟件與信息服務（III）、智能網(wǎng)聯(lián)汽車（885736）三個集群規(guī)模均突破8000億元。(人民財訊)?
15、春節(jié)檔電影方面，據(jù)貓眼專業(yè)版數(shù)據(jù)，2026年春節(jié)檔新片預售總票房破2000萬，《飛馳人生3》等分列預售榜前三。據(jù)燈塔數(shù)據(jù)專業(yè)版，截至2月9日10時31分，2026年春節(jié)檔新片總票房(含點映及預售)破100萬元。(綜合貓眼專業(yè)版、第一財經(jīng))?
16、其他要聞：美國向途經(jīng)霍爾木茲海峽的商船發(fā)布最新指南，建議懸掛美國國旗的商船盡可能遠離伊朗領(lǐng)海。白宮重申，赦免杰弗里.愛潑斯坦案同伙吉絲蘭.馬克斯韋爾并不在考慮范圍內(nèi)。陽光電源（300274）表示，公司暫不涉及太空光伏產(chǎn)品。(綜合CCTV國際時訊、央視新聞、界面新聞)?
【公司公告】
| 公司名稱 | 事項 |
|---|---|
| 協(xié)鑫集成（002506） | 股東前海東方擬減持不超過1.01%股份 |
| 完美世界（002624） | 股票異常波動期間實控人減持124.7萬股，占本次減持總股數(shù)的3.78% |
| 中科曙光（603019） | 擬募資不超過80億元?用于面向人工智能（885728）的先進算力集群系統(tǒng)項目等 |
| 金徽股份（603132） | 擬2.1億元收購福圣礦業(yè)100%股權(quán) |
| 智光電氣（002169） | 控股子公司簽訂10.04億元合同 |
| 中航光電（002179） | 2025年凈利潤21.24億元，同比下降36.69% |
| 橫店影視（603103） | 目前公司股價已嚴重偏離上市公司基本面，存在未來快速下跌的風險 |
| 浙江龍盛（600352） | 染料（885633）主要產(chǎn)品分散黑報價近期累計上漲5000元/噸 |
| 九方智投控股（HK9636） | 附屬公司收到行政監(jiān)管措施決定書 |
| 凱龍高科（300912） | “惠靈嘉”系列機器人和靈巧手操作力智能檢測設備等產(chǎn)品仍處于市場開拓階段 |
| 三元生物（301206） | 美國對中國赤蘚糖醇反傾銷、反補貼調(diào)查終裁結(jié)果公布?公司通過特定單獨稅率渠道出口美國的綜合執(zhí)行稅率達93.58% |
| 海南礦業(yè)（601969） | 擬購買豐瑞氟業(yè)69.90%股權(quán)，股票復牌 |
| 源杰科技（688498） | 擬投資12.51億元建設光電通訊半導體（881121）芯片和器件研發(fā)生產(chǎn)基地二期項目 |
| ST萃華 | 因涉嫌信息披露違法違規(guī)，公司被立案 |
| *ST節(jié)能 | 公司控制權(quán)可能變動?股票停牌 |
| 冠盛股份（605088） | 媒體報道不實，公司機器人產(chǎn)品無訂單且未量產(chǎn) |
| 科士達（002518） | 控股股東寧波科士達（002518）擬減持不超1%股份 |
| 森霸傳感（300701） | 股東盈貝投資擬減持不超過3%股份 |
| 瑞風新能源（HK0527） | 擬投資約人民幣240億元建設宣化人工智能（885728）算力中心項目 |
| 崧盛股份（301002） | 股東擬合計減持不超5%公司股份 |
【券商觀點】
| 研究機構(gòu) | 核心觀點 |
|---|---|
| 東吳證券（601555） | 北美缺電核心矛盾是AI數(shù)據(jù)中心(AIDC)電力（562350）需求非線性增長與電網(wǎng)基建老化。需求端AIDC項目激增，供給端長期面臨穩(wěn)定供應量下滑(電網(wǎng)老化、煤電退役、風光不穩(wěn)定)及區(qū)域性缺電(德州、加州等供電壓力大)。NERC和DOE預測2027-2030年美國年均高峰電力（562350）缺口達20GW以上甚至20-40GW。解決路徑上，燃氣輪機(效率高、成本低)是AIDC自建電最優(yōu)解，燃氣內(nèi)燃機(部署快)、SOFC(效率高但成本高)、柴發(fā)(備用電源)為補充。投資建議關(guān)注各類技術(shù)路徑：燃氣輪機(杰瑞股份（002353）、應流股份（603308）等)、燃氣內(nèi)燃機(聯(lián)德股份（605060）等)、SOFC(濰柴動力（HK2338）)、柴發(fā)(聯(lián)德股份（605060）等)?！揪劢诡I(lǐng)域：機械設備】 |
| 華泰證券（HK6886） | 報告預測，2025年險資二級權(quán)益新增投資或達1.0萬億，年末倉位或升至16.0%；2026年新增可投資資金或達3.1萬億，二級權(quán)益新增投資有望達0.9萬億，年末倉位或升至18.0%。紅利股是險資重要配置方向，以獲取股息現(xiàn)金并降低利潤波動。債券配置方面，預計2026年新增投資有望達3.7萬億，久期匹配是重要考量。非標、存款和另類資產(chǎn)或被持續(xù)減配。投資建議關(guān)注中國平安（HK2318）、中國太保（HK2601）、中國人保（601319）、中國財險（HK2328）?！揪劢诡I(lǐng)域：保險】 |
| 中金公司（HK3908） | 城市更新（885991）及舊改有望為房地產(chǎn)（881153）止跌回穩(wěn)提供核心抓手，帶動房建市政工程需求擴容，重點關(guān)注一線及核心省會城市老舊小區(qū)改造進展。專項債密集發(fā)行為化債及項目開工提供資金支撐，建議關(guān)注節(jié)后基建實物工作量轉(zhuǎn)化節(jié)奏及中西部省份投資強度，水利（885572）電力（562350）能源（850101）工程有望擴容。建筑龍頭估值處于歷史低位，基本面邊際改善，訂單釋放積極信號，現(xiàn)金流及分紅比例有提升空間，股息投資價值有望彰顯。推薦受益于地產(chǎn)鏈反轉(zhuǎn)的中國建筑（601668）、股息價值彰顯的中國建筑國際（HK3311）與中國建筑興業(yè)（HK0830）；關(guān)注海外訂單兌現(xiàn)的中材國際（600970）及分紅比例有望提升的精工鋼構(gòu)（600496）。【聚焦領(lǐng)域：建筑與工程】 |
| 長江證券（000783） | 2026年1月重卡批發(fā)銷量約10萬輛，同比大幅增長39%，環(huán)比持平，主要受出口高增(超2.6萬輛，同比增超20%)及車企結(jié)算周期（883436）、年初補庫影響。結(jié)構(gòu)上，新能源（850101）重卡銷量環(huán)比大幅回落約85%，滲透率降至21%；天然氣（885430）重卡終端銷量約0.9萬輛，同比增30%，滲透率26%-29%。展望一季度，國內(nèi)以舊換新政策延續(xù)及春節(jié)后補貼有望落地將支撐內(nèi)需，海外低基數(shù)及亞非高景氣有望推動出口持續(xù)高增。投資建議：以舊換新政策托底內(nèi)需，出海（885840）助力增長，重卡企業(yè)業(yè)績有望保持高增長且具備高股息價值，重點推薦中國重汽（HK3808）、濰柴動力（HK2338）。【聚焦領(lǐng)域：汽車】 |
| 天風證券（601162） | 行業(yè)磨底已持續(xù)3年，產(chǎn)能收縮意愿強化。供給端，受全球禽流感（885508）影響，2025年祖代引種量同比下降，海外引種受限及品種結(jié)構(gòu)變化將放大上游供給縮量及效率問題，預計行業(yè)產(chǎn)能高峰或于26H2開始轉(zhuǎn)向下行，有望推動價格景氣反轉(zhuǎn)。需求端，雞肉消費（883434）長期增長可期，政策支持及餐飲連鎖化驅(qū)動需求增加。建議重視自主育種崛起機會及掌握引種替代資源的龍頭企業(yè)，首推圣農(nóng)發(fā)展（002299），相關(guān)標的包括益生股份（002458）、民和股份（002234）、禾豐股份（603609）、仙壇股份（002746）。【聚焦領(lǐng)域：農(nóng)林牧漁】 |
【今日重點關(guān)注的財經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
.19:00?美國NFIB小型企業(yè)信心指數(shù)
.21:30?美國核心零售銷售環(huán)比(%)
.21:30?美國零售銷售同比(%)
.21:30?美國零售銷售環(huán)比(%)
