大摩上調(diào)英偉達(dá)(NVDA.US)、博通(AVGO.US)目標(biāo)價(jià)，斷言AI需求明年將“實(shí)質(zhì)性”加速
摩根士丹利分析師周一上調(diào)了英偉達(dá)(NVDA.US)和博通(AVGO.US)的目標(biāo)股價(jià)，并指出人工智能相關(guān)的強(qiáng)勁勢頭很可能在明年“實(shí)質(zhì)性”加速。該行將英偉達(dá)的目標(biāo)股價(jià)從235美元上調(diào)至250美元，將博通的目標(biāo)股價(jià)從409美元上調(diào)至443美元。
由約瑟夫.摩爾(Joseph Moore)領(lǐng)導(dǎo)的分析師團(tuán)隊(duì)在給客戶的一份報(bào)告中寫道：“我們繼續(xù)認(rèn)為英偉達(dá)將保持主導(dǎo)的市場份額，因?yàn)閷?duì)其面臨的威脅言過其實(shí)，盡管我們不確定到底是什么會(huì)扭轉(zhuǎn)市場情緒。”“我們模型預(yù)測，在2026財(cái)年，博通和AMD(AMD.US)的AI處理器營收增速將略快于英偉達(dá)，但這主要反映了營收流高達(dá)2050億美元的供應(yīng)鏈限制——所有關(guān)鍵產(chǎn)品在2026年之前都受到供應(yīng)限制�！�
深入分析后，分析師們表示，他們通過業(yè)內(nèi)聯(lián)系人得到的信息讓他們“毫不動(dòng)搖”地相信，英偉達(dá)將在大多數(shù)應(yīng)用中擁有最佳的經(jīng)濟(jì)效益。
分析師解釋道：“客戶在未來12個(gè)月內(nèi)最大的焦慮是他們是否有能力采購到足夠的英偉達(dá)產(chǎn)品，尤其是最新的Vera Rubin芯片�！薄爱�(dāng)然，每個(gè)人都想要一個(gè)替代方案，這些替代方案將在某些應(yīng)用中具有良好的經(jīng)濟(jì)效益。TPU[谷歌的張量處理器]無論從哪方面來看都是一個(gè)可靠的替代方案，并且對(duì)幾個(gè)關(guān)鍵模型的開發(fā)做出了重大貢獻(xiàn)。但值得記住的是，英偉達(dá)剛剛實(shí)現(xiàn)了一個(gè)季度510億美元的數(shù)據(jù)中心營收，大約是TPU營收的14倍，并且實(shí)現(xiàn)了100億美元的環(huán)比營收增長(這本身大約是TPU營收的3倍)�！�
0人
